Theo cáo trạng, Từ năm 2013 đến khoảng tháng 7/2017, Châu nhiều lần vay tiền của Thể và vay của Ngân hàng Agribank Chi nhánh H. Phú Hòa, Ngân hàng LienVietpostbank Chi nhánh Phú Yên để sử dụng kinh doanh, mua nhà với tổng số tiền 4,1 tỷ đồng.
Do kinh doanh thua lỗ, không thể trả lãi dẫn đến mất khả năng thanh toán, nhưng sợ ảnh hưởng gia đình, bị mất việc Châu đã nảy sinh ý định lợi dụng mối quan hệ quen biết, vay, mượn tiền của nhiều người trả tiền lãi cho Thể và các Ngân hàng, khi đến hạn trả tiền, Châu tiếp tục hỏi vay của Thể, chị Nguyễn Thị Mận và xin tham gia chơi hụi do chị Mận làm chủ cái mục đích để hốt hụi lấy tiền.
Để Thể và chị Mận tin tưởng, Châu nói dối sẽ sử dụng tiền vay và tiền hốt hụi để cho người khác vay lại đáo hạn ngân hàng và hứa trả tiền gốc, lãi đầy đủ nên Thể và chị Mận tin tưởng đồng ý.
Từ ngày 29/9/2018 đến ngày 31/8/2020, Châu vay của Thể nhiều lần tổng số tiền gần 5 tỷ đồng, vay của chị Mận nhiều lần gần 1,4 tỷ đồng và hốt 03 dây hụi do chị Mận làm chủ cái tổng số tiền 225 triệu đồng (đã đóng 90 triệu đồng). Đến tháng 10/2020, Châu không vay được tiền của ai nữa nên bỏ đi khỏi địa phương, chiếm đoạt của Thể gần 5 tỷ đồng, chị Mận hơn 1,5 tỷ đồng.
Thể đã 8 lần cho Châu vay tiền với lãi suất (từ hơn 3 ngàn đến 5 ngàn đồng/01 triệu/01 ngày) gấp 05 lần trở lên của mức lãi suất cao nhất quy định trong Bộ luật Dân sự, thu lợi bất chính gần 1,3 tỷ đồng.
